Existem dois tipos principais de PPR, com níveis de risco e segurança distintos:
🔹 Fundos PPR
- Mais arriscados, mas com potencial de rendimento mais elevado.
- Funcionam como fundos de investimento mobiliário, sujeitos a oscilações de mercado.
- Não garantem o capital investido, podendo gerar perdas.
- Recomendado para quem está longe da idade da reforma e tem um perfil de investidor mais agressivo.
🔸 Seguros PPR
- Mais conservadores, indicados para quem se aproxima da idade da reforma.
- Oferecem garantia de capital e, muitas vezes, um rendimento mínimo.
- Aplicados por seguradoras em fundos autónomos, com menor volatilidade.
📈 Risco e idade: o equilíbrio necessário
Dois fatores devem ser considerados:
🔹 Perfil de investidor – Mais agressivo ou mais conservador?
🔸 Idade – Quanto mais jovem, maior a margem para assumir risco e recuperar eventuais perdas.
Se está próximo da idade da reforma, deve privilegiar produtos com menor risco. Já numa fase mais precoce da vida, pode apostar num PPR com maior potencial de valorização.
Benefícios Fiscais: Como Funcionam e Que Cuidados Ter
Ao investir num Plano Poupança Reforma (PPR), pode deduzir 20% do valor aplicado à coleta do IRS, até aos seguintes limites anuais:
- 👉 Até aos 35 anos: até 400€ (para um investimento de 2.000€)
- 👉 Entre os 35 e os 50 anos: até 350€ (para um investimento de 1.750€)
- 👉 A partir dos 50 anos: até 300€ (para um investimento de 1.500€)
No entanto, se resgatar o PPR fora das condições legais (ex: antes da reforma, doença grave ou amortização de crédito à habitação), terá de devolver os benefícios fiscais obtidos, acrescidos de uma penalização de 10% por cada ano decorrido desde o investimento.
⚠️ Exemplo prático de penalização:
Imagine que deduziu os seguintes valores ao IRS:
- ✅ 350€ aos 36 anos
- ✅ 150€ aos 39 anos
- ✅ 100€ aos 42 anos
E decide levantar o PPR aos 46 anos, fora das condições previstas por lei. A penalização será:
- 🔁 Ano 1: 350€ + 100% = 700€
- 🔁 Ano 2: 150€ + 70% = 255€
- 🔁 Ano 3: 100€ + 40% = 140€
- 🧾 Total a devolver: 1.095€
Este valor será acrescentado à sua coleta de IRS, o que pode resultar num pagamento adicional ao Estado.
💡 Conclusão: Os benefícios fiscais dos PPR são vantajosos — mas devem ser utilizados com planeamento. Se houver risco de precisar do dinheiro antes do tempo, vale a pena avaliar bem antes de optar por este tipo de incentivo.
✅ Quando pode levantar um PPR sem penalizações?
Sem penalização, o PPR pode ser resgatado em situações como:
- Reforma por velhice (a partir dos 60 anos ou após 5 anos de subscrição)
- Doença grave, incapacidade permanente ou morte
- Desemprego de longa duração
- Para pagar ou amortizar crédito habitação
No entanto, o Governo aprovou algumas normas transitórias, em vigor até ao final de 2024, que também permitem levantar o PPR sem penalização:
- Amortizar crédito: até 12.222,24€
- Pagar prestações do crédito habitação: sem limite
- Outros fins: até 509,26€/mês
📌 Conclusão
Pode fazer um PPR em qualquer altura da vida, mas a idade e o perfil de risco devem guiar a sua escolha.
Se optar por usufruir dos benefícios fiscais, esteja atento às regras, pois os resgates fora das condições legais podem sair caros.
Quanto mais cedo começar, mais tranquilo será o seu futuro. Fale com um profissional e escolha o PPR que melhor se adapta a si.